QCR Holdings Incorporated (QCRH) đã công bố kết quả tài chính quý IV và cả năm kỷ lục cho năm 2023 trong cuộc gọi hội nghị thu nhập của mình. Giám đốc điều hành Larry Helling và Chủ tịch kiêm Giám đốc tài chính Todd Gipple đã báo cáo thu nhập phí đáng kể và tăng trưởng cho vay mạnh mẽ, dẫn đến thu nhập ròng kỷ lục 113,6 triệu đô la, tương đương 6,73 đô la cho mỗi cổ phiếu pha loãng. Công ty đã hoàn thành hai đợt chứng khoán hóa đầu tiên các khoản vay tín dụng thuế nhà ở thu nhập thấp (LIHTC), góp phần vào chất lượng tài sản mạnh mẽ và tăng trưởng tiền gửi cốt lõi. Trong tương lai, QCR Holdings đặt mục tiêu tăng trưởng cho vay từ 8% đến 10% cho năm 2024 và có kế hoạch chứng khoán hóa các khoản vay LIHTC khác. Công ty kỳ vọng biên lãi ròng ổn định trong quý I/2024 và dự kiến Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ cắt giảm lãi suất vào cuối năm nay.
Những điểm chính
- QCR Holdings báo cáo thu nhập ròng kỷ lục trong quý IV và cả năm 2023, được thúc đẩy bởi thu nhập phí và tăng trưởng cho vay đáng kể.
- Công ty đã hoàn thành hai đợt chứng khoán hóa các khoản vay LIHTC, góp phần tăng trưởng tiền gửi cốt lõi và chất lượng tài sản mạnh mẽ.
- Các nguồn doanh thu đa dạng, bao gồm thị trường vốn và phí quản lý tài sản, vượt trội so với thu nhập lãi thuần.
- QCR Holdings đặt mục tiêu tăng trưởng cho vay từ 8% đến 10% và chứng khoán hóa khoản vay LIHTC khác vào giữa năm 2024.
- Công ty kỳ vọng biên lãi ròng ổn định trong quý I/2024 và khả năng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) cắt giảm lãi suất vào cuối năm.
Triển vọng công ty
- QCR Holdings đặt mục tiêu duy trì tỷ lệ vốn trong phần tư hàng đầu của nhóm đồng nghiệp của họ.
- Công ty có kế hoạch tập trung vào việc phát triển tiền gửi cốt lõi và duy trì chất lượng tài sản mạnh mẽ.
- Họ hy vọng sẽ có nhiều sức mạnh định giá hơn trong năm tới do tỷ lệ hoàn vốn và tỷ lệ tài trợ mới cao hơn.
Điểm nổi bật của Bearish
- Chi phí ngoài lãi vay tăng trong quý IV, chủ yếu do lương thưởng cho người lao động biến đổi cao hơn.
- Doanh thu hoán đổi dự kiến năm 2024 thấp hơn so với năm trước.
Điểm nổi bật của Bullish
- Công ty đã chứng kiến sự gia tăng vững chắc về thu nhập từ phí hoán đổi và doanh thu thị trường vốn vào năm 2023, với hướng dẫn tăng trong 12 tháng tới.
- Doanh thu quản lý tài sản và mối quan hệ khách hàng đã tăng lên, với đội ngũ quản lý tài sản tạo ra hơn 760 triệu đô la trong AUM mới.
Bỏ lỡ
- Năm 2022, hoạt động kinh doanh mới và phí giảm do lạm phát, thiếu nguyên liệu, nguồn lao động sẵn có và lãi suất tăng đột biến.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- QCR Holdings thận trọng về hoạt động M&A trong thời gian tới nhưng vẫn để ngỏ khả năng xem xét trong dài hạn.
- Thuế suất hiệu quả của công ty dự kiến nằm trong khoảng 8% đến 11% cho cả năm 2024.
- Có một lượng tồn đọng nhu cầu về nhà ở giá rẻ, và công ty tin rằng nó có thể đáp ứng mức hướng dẫn trong năm.
QCR Holdings hoạt động tại các thị trường cỡ trung sôi động ở Trung Tây, thu hút lực lượng lao động có trình độ học vấn cao và thúc đẩy tăng trưởng kinh tế ổn định. Công ty đã mang lại tổng tăng trưởng cho vay và cho thuê 11% và tăng trưởng tổng tiền gửi 9%. Với doanh thu thị trường vốn mạnh mẽ, đặc biệt là từ phí hoán đổi trong lĩnh vực nhà ở giá rẻ, công ty đã tăng hướng dẫn doanh thu thị trường vốn trong 12 tháng tới lên phạm vi từ 50 triệu đô la đến 60 triệu đô la. Chi phí ngoài lãi dự kiến sẽ từ 49 triệu đến 52 triệu đô la trong quý đầu tiên của năm 2024. Công ty nhấn mạnh lợi ích của chứng khoán hóa trong việc quản lý bảng cân đối kế toán và cải thiện hỗn hợp tiền gửi và giá cả, tập trung vào việc xây dựng bảng cân đối kế toán mạnh mẽ trước khi xem xét mua lại. Công ty cũng thảo luận về kế hoạch mở rộng của mình, bao gồm tăng trưởng trong quản lý tài sản và kinh doanh cho vay truyền thống, và cách tiếp cận thận trọng đối với M & A do bất ổn kinh tế. Cuộc gọi kết thúc với một triển vọng tích cực cho năm mới.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
QCR Holdings Incorporated (QCRH) đã chứng minh hiệu quả tài chính mạnh mẽ trong năm qua và triển vọng cho năm 2024 vẫn đầy hứa hẹn dựa trên một số số liệu chính và hiểu biết của nhà phân tích. Dưới đây là một số Thông tin chi tiết về InvestingPro để xem xét:
Dữ liệu InvestingPro chỉ ra rằng QCRH đang giao dịch ở tỷ lệ P / E thấp là 8,98, điều này đáng chú ý với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn của công ty. Điều này cho thấy cổ phiếu có thể bị định giá thấp so với tiềm năng thu nhập của nó. Ngoài ra, công ty đã chứng kiến sự trở lại đáng kể trong tuần qua với tổng lợi nhuận giá 10,15%, phù hợp với động lực tích cực được thảo luận trong cuộc gọi thu nhập.
Hơn nữa, QCRH có Tỷ lệ PEG trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2023 là 0,61, ngụ ý rằng tăng trưởng thu nhập của công ty có khả năng không được phản ánh đầy đủ vào giá cổ phiếu hiện tại, mang đến cơ hội hấp dẫn cho các nhà đầu tư xem xét triển vọng tăng trưởng trong tương lai.
InvestingPro Tips tiết lộ rằng các nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh thu nhập của họ tăng lên trong giai đoạn sắp tới, cho thấy tâm lý tích cực đối với tương lai tài chính của công ty. Hơn nữa, QCRH đã duy trì chi trả cổ tức trong 22 năm liên tiếp, điều này nhấn mạnh cam kết của nó đối với lợi nhuận của cổ đông và ổn định tài chính.
Đối với độc giả quan tâm đến phân tích chuyên sâu hơn và hiểu biết bổ sung, có hơn 10 Mẹo InvestingPro có sẵn cho QCRH tại https://www.investing.com/pro/QCRH. Những lời khuyên này có thể cung cấp bối cảnh có giá trị cho các nhà đầu tư muốn đưa ra quyết định sáng suốt về các khoản đầu tư của họ vào QCRH.
Để truy cập những thông tin chi tiết này và hơn thế nữa, hãy cân nhắc đăng ký InvestingPro. Dịch vụ này hiện đang trong đợt sale Tết đặc biệt với mức chiết khấu lên đến 50%. Sử dụng mã phiếu giảm giá "SFY24" để được giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 2 năm hoặc "SFY241" để được giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 1 năm. Ưu đãi này có thể là một cơ hội tuyệt vời cho những người tìm kiếm các công cụ phân tích đầu tư toàn diện và dữ liệu thời gian thực.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.