Lincoln Electric (LECO) đã công bố kết quả kỷ lục cho cả năm 2023, cho thấy tăng trưởng doanh số bán hàng mạnh mẽ, lợi nhuận được cải thiện và dòng tiền kỷ lục. Doanh số danh mục đầu tư tự động hóa của công ty đạt 941 triệu đô la và đang trên đà vượt mục tiêu 1 tỷ đô la vào năm 2025. Bất chấp triển vọng thận trọng do điều kiện hoạt động không chắc chắn, Lincoln Electric dự kiến tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ từ thấp đến trung bình một con số vào năm 2024. Công ty vẫn cam kết chiến lược phân bổ vốn cân bằng, tập trung vào các sáng kiến tăng trưởng và lợi nhuận của cổ đông.
Những điểm chính
- Lincoln Electric báo cáo kết quả kỷ lục cho năm 2023 với tăng trưởng doanh số đáng kể và lợi nhuận được cải thiện.
- Doanh số danh mục đầu tư tự động hóa đang gần chạm mốc 1 tỷ USD, với kỳ vọng sẽ vượt qua mục tiêu này vào năm 2025.
- Công ty có kế hoạch đầu tư tăng trưởng đồng thời trả lại vốn cho cổ đông.
- Tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ dự kiến sẽ ở mức thấp đến trung bình một con số vào năm 2024.
- Harris Products Group chứng kiến sự sụt giảm doanh số bán hàng hữu cơ nhưng EBIT đã điều chỉnh tăng.
- Hai nền tảng công nghệ mới là Velion và một doanh nghiệp in 3D đang trong giai đoạn thương mại hóa.
- Công ty đặt mục tiêu chuyển đổi tiền mặt 100% thu nhập thuần đã điều chỉnh.
Triển vọng công ty
- Mục tiêu biên lợi nhuận hoạt động dự kiến 16% vào năm 2025.
- Dự kiến doanh số bán hàng ổn định trong quý 1 năm 2024, với tốc độ tăng trưởng trong quý 2.
- Dự kiến chi phí lãi vay ổn định và mức thuế suất thấp đến trung bình 20% trong năm.
Điểm nổi bật của Bearish
- Doanh số bán hàng hữu cơ của Harris Products Group giảm 3% trong quý 4.
- Triển vọng thận trọng cho năm 2024 do xu hướng trật tự và điều kiện hoạt động không thể đoán trước.
Điểm nổi bật của Bullish
- EBIT điều chỉnh cho Harris Products Group tăng 27% lên 15 triệu USD trong quý 4.
- Dòng tiền mạnh từ hoạt động kinh doanh, tăng 9% lên 122 triệu USD.
- Niềm tin vào vị thế thị trường và khả năng điều hướng trong năm.
Bỏ lỡ
- Ghi nhận sự nén khối lượng và sự yếu kém trong phân khúc tiêu dùng và HVAC.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Sản phẩm mới trong giai đoạn thương mại hóa với sự rõ ràng dự kiến trong nửa cuối năm.
- Kỳ vọng lợi nhuận quốc tế nằm trong phạm vi cho năm 2023, với sức mạnh tiếp tục ở Ấn Độ và Trung Đông.
- Dự báo công suất bộ sạc EV là một thách thức, nhưng sự quan tâm từ khách hàng tiềm năng là lạc quan.
- Phân bổ vốn sẽ ưu tiên đầu tư nội bộ, mua lại và trả lại tiền mặt cho cổ đông.
- Kỳ vọng về mức tăng từ thấp đến giữa những năm 2024 cho năm 2024, tập trung vào việc cải thiện mô hình kinh doanh tự động hóa.
Kết quả kinh doanh năm 2023 của Lincoln Electric cho thấy sức khỏe tài chính mạnh mẽ với tầm nhìn chiến lược hướng tới sự tăng trưởng liên tục và giá trị cổ đông. Phân khúc tự động hóa là động lực chính của sự tăng trưởng này, vì công ty đang tiến gần đến mục tiêu doanh thu 1 tỷ đô la. Mặc dù có triển vọng thận trọng cho năm 2024, công ty vẫn tự tin vào vị thế thị trường và khả năng thích ứng với điều kiện thị trường thay đổi. Cách tiếp cận cân bằng của Lincoln Electric đối với việc phân bổ vốn, cùng với các khoản đầu tư liên tục vào công nghệ và thị trường quốc tế, định vị tốt cho sự tăng trưởng trong tương lai. Việc thực hiện và quản lý kỷ luật của công ty đối với các dự án trong phân khúc tự động hóa của mình là mấu chốt trong việc mở rộng lợi nhuận và nó nhằm mục đích duy trì quỹ đạo này. Với một loạt các thương vụ mua lại mạnh mẽ và các nền tảng công nghệ mới đang được phát triển, Lincoln Electric đang tạo tiền đề cho sự thành công lâu dài.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Lincoln Electric (LECO) đã chứng minh hiệu quả tài chính ấn tượng trong năm ngoái và dữ liệu InvestingPro phản ánh sức khỏe mạnh mẽ này. Với vốn hóa thị trường là 14,29 tỷ đô la và tỷ lệ Giá / Thu nhập (P / E) là 24,71, công ty được thị trường đánh giá cao, đặc biệt là khi xem xét hệ số P / E trong mười hai tháng qua tính đến quý 3 năm 2023 ở mức 27,47. Điều này cho thấy niềm tin của nhà đầu tư vào tiềm năng thu nhập của công ty. Tỷ lệ PEG, kết hợp tỷ lệ P / E với tốc độ tăng trưởng thu nhập dự kiến, là 1,82 trong cùng kỳ, cho thấy cổ phiếu có thể được định giá quá cao về tốc độ tăng trưởng.
InvestingPro Tips for Lincoln Electric hướng tới cam kết bền vững về lợi nhuận của cổ đông, với việc công ty đã tăng cổ tức trong 27 năm liên tiếp. Đây là tín hiệu mạnh mẽ cho các nhà đầu tư đang tìm kiếm thu nhập cổ tức ổn định. Ngoài ra, cổ phiếu đã đạt được lợi nhuận đáng kể trong tuần, tháng và ba tháng qua, với tổng lợi nhuận giá lần lượt là 7,85%, 17,48% và 28,75%, làm nổi bật xu hướng hoạt động ngắn hạn tích cực.
Đối với độc giả quan tâm đến những hiểu biết sâu sắc hơn, InvestingPro cung cấp các mẹo bổ sung về Lincoln Electric. Có 19 Mẹo InvestingPro khác có sẵn, có thể cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty. Để truy cập các mẹo này và nâng cao chiến lược đầu tư của bạn, hãy truy cập https://www.investing.com/pro/LECO và sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.