Fox Factory Holding Corp. (FOXF) báo cáo doanh thu thuần giảm đáng kể trong quý IV/2023, với thu nhập ròng giảm đáng kể so với năm trước. Bất chấp suy thoái, công ty đã đưa ra triển vọng tích cực cho năm 2024, kỳ vọng tăng trưởng doanh thu và doanh số bán hàng được cải thiện trong nửa cuối năm. Ban lãnh đạo của Fox Factory vẫn tập trung vào phát triển thương hiệu và sản phẩm, đồng thời lạc quan về tiềm năng ra mắt sản phẩm mới và mở rộng sang xe điện và thị trường quốc tế.
Những điểm chính
- Doanh thu thuần quý 4/2023 của Fox Factory giảm 18,6% xuống còn 332,5 triệu USD, với thu nhập ròng giảm xuống còn 4 triệu USD.
- Công ty dự kiến doanh thu năm 2024 từ 1,53 tỷ USD đến 1,68 tỷ USD.
- Chương trình mua lại cổ phần trị giá 300 triệu đô la được phê duyệt, với 25 triệu đô la đã được thực hiện.
- Chi tiêu CapEx tăng 81,8% trong quý 4, với chi tiêu cả năm tăng 7,2%.
- Hướng dẫn năm 2024 bao gồm doanh thu từ 315 triệu đô la đến 350 triệu đô la trong quý 1 và EPS điều chỉnh từ 0,17 đô la đến 0,27 đô la.
- Tầm nhìn dài hạn đặt mục tiêu 2 tỷ USD doanh thu và 25% biên EBITDA vào năm 2025.
Triển vọng công ty
- Dự kiến tăng trưởng doanh thu năm 2024 lên 1,53 tỷ USD - 1,68 tỷ USD bất chấp áp lực vĩ mô đầu năm.
- Dự kiến tăng trưởng nửa cuối năm nhờ giảm bớt áp lực vĩ mô và triển vọng tiêu dùng được cải thiện.
- Tầm nhìn dài hạn bao gồm đạt doanh thu 2 tỷ USD với biên EBITDA 25% vào năm 2025.
Điểm nổi bật của Bearish
- Doanh thu thuần quý 4 sụt giảm do ảnh hưởng của cuộc đình công UAW và gián đoạn chuỗi cung ứng.
- Mức tồn kho cao và ít mẫu xe mới ra mắt hơn dẫn đến doanh số bán hàng của Tập đoàn Thể thao Đặc biệt giảm 41,4%.
- Kinh doanh xe đạp giảm 45% do thách thức hàng tồn kho.
- Môi trường lãi suất cao hơn và triển vọng kinh tế vĩ mô cho thấy những cơn gió ngược.
Điểm nổi bật của Bullish
- Doanh số nhóm ứng dụng hậu mãi tăng 3,5%.
- Thương vụ mua lại Marucci đóng góp 16,8 triệu USD doanh thu.
- Đầu tư vào R &D và bán hàng / tiếp thị để hỗ trợ tăng trưởng.
- Công ty lạc quan về việc ra mắt sản phẩm trong tương lai, mối quan hệ khách hàng mới, nền tảng EV và mở rộng quốc tế.
Bỏ lỡ
- Thu nhập ròng trong quý 4 năm 2023 giảm khoảng 40,6 triệu USD so với cùng kỳ năm ngoái.
- EBITDA điều chỉnh trong quý 4 giảm 49,5% xuống còn 38,8 triệu USD.
- Doanh số bán xe đạp của Specialty Sports Group dự kiến sẽ tiếp tục giảm trong nửa đầu năm 2024.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Thảo luận về tác động của tính thời vụ đối với hoạt động kinh doanh của Marucci và việc ra mắt sản phẩm mới.
- Đòn bẩy ký quỹ tiềm năng từ sản xuất dầu diesel và tác động của cuộc đình công UAW.
- Dự đoán tăng trưởng tuần tự trong quý 2 sau khi mức Nhóm thể thao đặc biệt thấp hơn trong quý 1.
- Khởi đầu chậm hơn trong các môn thể thao quyền lực và không gian ô tô được thừa nhận.
Fox Factory Holding Corp. phải đối mặt với những thách thức từ môi trường kinh tế chậm hơn và các vấn đề về chuỗi cung ứng, nhưng vẫn cam kết với các sáng kiến chiến lược của mình, bao gồm mở rộng khả năng thương mại điện tử và tập trung vào hiệu quả và tác động kênh. Ban lãnh đạo của công ty đang dựa vào nửa cuối năm 2024 mạnh mẽ để bù đắp những cơn gió ngược hiện tại và thúc đẩy tăng trưởng dài hạn.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Khi Fox Factory Holding Corp. (FOXF) điều hướng một thị trường đầy thách thức, dữ liệu thời gian thực và thông tin chi tiết từ InvestingPro cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và hiệu suất cổ phiếu của công ty. Với vốn hóa thị trường là 1,95 tỷ đô la và tỷ lệ P / E hiện tại là 11,47, FOXF đang giao dịch với mức chiết khấu so với thu nhập của nó trong mười hai tháng qua. Hệ số P/E điều chỉnh trong cùng kỳ ở mức 15,2, phản ánh mức định giá nhiều sắc thái hơn khi xem xét thu nhập dự kiến trong tương lai.
Một mẹo InvestingPro nhấn mạnh rằng các nhà phân tích đã điều chỉnh dự báo thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới, điều này có thể cho thấy những thách thức dự đoán trên thị trường hoặc trong hoạt động của công ty. Điều này phù hợp với triển vọng riêng của công ty, cho thấy một cách tiếp cận thận trọng đối với tăng trưởng trong thời gian tới. Hơn nữa, giá cổ phiếu của FOXF đã cho thấy sự biến động đáng kể, đây là một cân nhắc quan trọng đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm lợi nhuận ổn định.
Các nhà đầu tư có thể tìm thấy niềm an ủi trong thực tế là dòng tiền của FOXF đủ mạnh để trang trải các khoản thanh toán lãi suất và tài sản lưu động của công ty vượt qua các nghĩa vụ ngắn hạn, cho thấy vị thế thanh khoản vững chắc. Ngoài ra, cổ phiếu đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần, điều này có thể đại diện cho một điểm vào tiềm năng cho các nhà đầu tư giá trị, đặc biệt là xem xét rằng các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ vẫn có lãi trong năm nay.
Đối với những người muốn đi sâu hơn vào phân tích tài chính và chứng khoán của FOXF, InvestingPro cung cấp các mẹo và dữ liệu toàn diện hơn. Với tổng cộng 12 Mẹo InvestingPro bổ sung hiện có, các nhà đầu tư có thể có được cái nhìn chi tiết hơn về hiệu suất của công ty và triển vọng trong tương lai. Để truy cập những thông tin chi tiết này và đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt, hãy sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần tại https://www.investing.com/pro/FOXF.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.