Cherry Hill Mortgage Investment Corporation (NYSE: CHMI) đã phải đối mặt với một quý IV đầy thách thức vào năm 2023, như được tiết lộ trong cuộc gọi thu nhập gần đây. Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành Jay Lown đã thảo luận về các động thái chiến lược của công ty trong bối cảnh Cục Dự trữ Liên bang bất ngờ thay đổi chính sách.
Bất chấp những nỗ lực phòng ngừa rủi ro chủ động, công ty đã báo cáo khoản lỗ ròng GAAP là 1,29 đô la cho mỗi cổ phiếu pha loãng, với giá trị sổ sách trên mỗi cổ phiếu phổ thông ở mức 4,53 đô la. Cuộc gọi đã phác thảo hiệu quả tài chính của công ty, bao gồm cả việc tạo ra 4,5 triệu đô la thu nhập có sẵn để phân phối cho các cổ đông phổ thông, tương đương 0,17 đô la mỗi cổ phiếu.
Những điểm chính
- Cherry Hill Mortgage báo cáo khoản lỗ ròng GAAP là 1,29 đô la cho mỗi cổ phiếu pha loãng trong quý 4.
- Giá trị sổ sách của công ty trên mỗi cổ phiếu phổ thông là 4,53 đô la tính đến ngày 31 tháng 12.
- 11,8 triệu đô la đã được huy động thông qua chương trình chia sẻ chung hậu mãi.
- Hơn 6 triệu đô la đã được sử dụng để mua lại cổ phiếu ưu đãi Series B.
- Thu nhập có sẵn để phân phối cho các cổ đông phổ thông tổng cộng là 4,5 triệu đô la hoặc 0,17 đô la mỗi cổ phiếu.
- Công ty đã sử dụng các công cụ phái sinh với tổng trị giá khoảng 955 triệu đô la để giảm thiểu rủi ro lãi suất.
- Chi phí hoạt động trong quý lên tới 3,5 triệu USD.
- Cổ tức được kê khai và chi trả cho cả cổ phiếu phổ thông và cổ phiếu ưu đãi.
Triển vọng công ty
- Cherry Hill Mortgage dự kiến thị trường biến động và có kế hoạch điều chỉnh đòn bẩy cho phù hợp.
- Công ty nhận thấy chênh lệch nhân dân tệ hấp dẫn nhưng đã chuẩn bị cho những nhược điểm tiềm ẩn.
- Một dự đoán về việc Fed nới lỏng vào cuối năm đã được bày tỏ.
- Giá trị sổ sách trên mỗi cổ phiếu dự kiến không đổi.
- Việc mua lại cổ phiếu ưu đãi sẽ tiếp tục với tốc độ được thiết kế để giảm thiểu tác động pha loãng.
Điểm nổi bật của Bearish
- Sự thay đổi bất ngờ trong giọng điệu của Fed đã dẫn đến sự đảo ngược lãi suất, ảnh hưởng đến giá trị sổ sách của công ty.
- Công ty thừa nhận tiềm năng giảm giá hơn nữa trên thị trường.
Điểm nổi bật của Bullish
- Cherry Hill Mortgage đã chủ động phòng ngừa rủi ro cho danh mục nhân dân tệ của mình để giảm thiểu sự mở rộng chênh lệch.
- Công ty vẫn tập trung vào quản lý rủi ro và theo dõi chặt chẽ các chỉ số kinh tế.
Bỏ lỡ
- Không có thông tin cụ thể nào được cung cấp liên quan đến doanh số MSR tiềm năng từ NYCB.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Công ty đã thảo luận về kế hoạch xử lý biến động thị trường và điều chỉnh đòn bẩy của mình.
- Không có chi tiết mới nào được cung cấp về doanh số MSR tiềm năng từ NYCB.
Quý IV của Cherry Hill Mortgage Investment Corporation được đánh dấu bằng chiến lược phòng ngừa rủi ro và cách tiếp cận thận trọng đối với sự biến động của thị trường. Các hành động phòng ngừa rủi ro của công ty, bao gồm cả việc sử dụng các công cụ phái sinh, phản ánh sự tập trung mạnh mẽ vào quản lý rủi ro.
Bất chấp khoản lỗ ròng và những thách thức thị trường đang diễn ra, Cherry Hill Mortgage vẫn cam kết duy trì thanh toán cổ tức và quản lý đòn bẩy của mình để điều hướng những bất ổn trong tương lai. Các tuyên bố hướng tới tương lai của công ty cho thấy sự sẵn sàng thích ứng với sự thay đổi chính sách và điều kiện thị trường của Fed, với mục tiêu quan tâm đến việc bảo toàn giá trị cổ đông.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Cherry Hill Mortgage Investment Corporation (CHMI) đã vượt qua một giai đoạn hỗn loạn và dữ liệu InvestingPro nhấn mạnh thực tế này. Với mức vốn hóa thị trường khoảng 101,31 triệu đô la, định giá của công ty phản ánh những thách thức mà nó phải đối mặt trên thị trường. Tỷ lệ P / E âm trong mười hai tháng qua, ở mức -2,31, cho thấy công ty đã hoạt động thua lỗ, một chi tiết phù hợp với khoản lỗ ròng GAAP được báo cáo trong cuộc gọi thu nhập gần đây.
Mẹo InvestingPro nhấn mạnh rằng CHMI trả cổ tức đáng kể cho các cổ đông, tự hào với tỷ suất cổ tức cao là 16.3%. Cam kết trả lại giá trị cho cổ đông này là nhất quán trong 11 năm qua. Tuy nhiên, các nhà phân tích lo ngại về sức khỏe tài chính ngắn hạn của công ty, dự kiến doanh số bán hàng sẽ giảm và thu nhập ròng giảm trong năm nay. Họ cũng lưu ý rằng giá cổ phiếu của CHMI khá biến động và các nghĩa vụ ngắn hạn của công ty hiện vượt quá tài sản lưu động.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm thông tin chi tiết sâu hơn và phân tích bổ sung, có nhiều Mẹo InvestingPro hơn có sẵn trên hồ sơ của CHMI. Bằng cách truy cập https://www.investing.com/pro/CHMI, các nhà đầu tư có thể truy cập danh sách toàn diện gồm 7 mẹo bổ sung cung cấp sự hiểu biết nhiều sắc thái hơn về tình hình tài chính của công ty và triển vọng tương lai. Điều này bao gồm kỳ vọng xung quanh lợi nhuận và biến động giá cổ phiếu.
Để có quyền truy cập đầy đủ vào những hiểu biết này và giúp đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt hơn, hãy cân nhắc đăng ký InvestingPro. Sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần. Ưu đãi này cung cấp một cơ hội vô giá cho các nhà đầu tư để đi trước trong một môi trường thị trường đầy biến động, với dữ liệu thời gian thực và phân tích chuyên gia trong tầm tay của họ.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.