Các ngân hàng Canada đang chuẩn bị cho một cuộc chiến cạnh tranh về tiền gửi của khách hàng khi triển vọng giảm lãi suất đe dọa thúc đẩy người tiết kiệm hướng tới các khoản đầu tư có lợi suất cao hơn, rủi ro hơn.
Theo các nhà phân tích ngành công nghiệp và giám đốc điều hành ngân hàng, kịch bản có khả năng giảm lãi suất có thể dẫn đến việc khách hàng chuyển tiền của họ từ các sản phẩm có thu nhập cố định, chẳng hạn như Chứng chỉ đầu tư đảm bảo (GIC), hiện đang cung cấp lãi suất khoảng 5%, để tìm kiếm lợi nhuận tốt hơn ở nơi khác.
Trong thời kỳ đại dịch, các ngân hàng Canada đã chứng kiến sự gia tăng tiền gửi của khách hàng, với khoảng 350 tỷ đô la Canada được tiết kiệm, phần lớn bằng GIC. Tuy nhiên, với việc các thống đốc Ngân hàng Trung ương Canada cho thấy khả năng cắt giảm lãi suất vào cuối năm nay nếu nền kinh tế đi theo các mô hình dự đoán, các khoản tiền gửi này có thể sớm thay đổi. Các ngân hàng có thể cần tăng lãi suất tiền gửi để giữ chân khách hàng, điều này có thể làm giảm tỷ suất lợi nhuận của họ.
KBW nhấn mạnh rằng người tiêu dùng Canada hiện đang đòi hỏi nhiều hơn về lợi nhuận từ tiền của họ, ngay cả trong môi trường lãi suất giảm. Sự thay đổi trong hành vi tiêu dùng này đang thúc đẩy các ngân hàng đưa ra mức lãi suất huy động cạnh tranh hơn, theo một nhà phân tích tại Veritas Investment Research. Ông lưu ý rằng sự cạnh tranh này đang gây áp lực tăng lên chi phí của các ngân hàng.
Các ngân hàng Canada trong lịch sử phụ thuộc nhiều hơn vào nợ trung và dài hạn và giấy tờ thương mại so với các đối tác toàn cầu của họ, với 36,8% nguồn tài trợ của họ đến từ nợ. Con số này cao hơn mức 26,1% đối với các ngân hàng lớn của Mỹ và 28% đối với các ngân hàng châu Âu, dựa trên dữ liệu từ Ngân hàng Canada.
Khi các ngân hàng điều hướng quá trình chuyển đổi từ tiền gửi có kỳ hạn đáo hạn, họ đang xem xét số phận của 350 tỷ đô la Canada tiền gửi tiêu dùng. Dave McKay, Giám đốc điều hành của Ngân hàng Hoàng gia Canada, đã bày tỏ sự không chắc chắn vào tháng trước về việc liệu các quỹ này sẽ chuyển sang cổ phiếu hoặc các sản phẩm đầu tư khác, hoặc kích thích nhu cầu theo những cách khác.
Chiến lược cho các ngân hàng cũng sẽ phụ thuộc vào tăng trưởng cho vay, hiện đang bị khuất phục. Jefferies gợi ý rằng các ngân hàng có thể muốn đảm bảo thị phần tiền gửi với dự đoán khối lượng cho vay tăng trong tương lai.
Vào cuối tháng 1/2024, tăng trưởng tiền gửi tại năm ngân hàng lớn của Canada đã chậm lại với tốc độ trung bình 2,98%, một trong những mức thấp nhất kể từ khi đại dịch bắt đầu. Trong khi đó, các ngân hàng Úc, hoạt động trong một thị trường tương tự, đang kỳ vọng sự cạnh tranh sẽ tác động đến lợi nhuận khi các khoản trợ cấp thời đại dịch kết thúc và ở Mỹ, một phần đáng kể khoản tiết kiệm từ đại dịch đã được chi tiêu.
Raymund Chun, người đứng đầu hoạt động bán lẻ Canada tại TD Bank, ngân hàng lớn thứ hai của Canada, dự đoán một số tiền gửi sẽ chuyển sang cổ phiếu khi lãi suất vừa phải. Trong khi đó, Gillian Riley, Giám đốc điều hành của Tangerine, một công ty con ngân hàng trực tuyến của Bank of Nova Scotia, gợi ý về việc giới thiệu các sản phẩm mới để thích ứng với môi trường lãi suất thay đổi, song song với cách các công ty viễn thông đổi mới để giữ chân khách hàng.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.