Năng lượng - Bất khả kháng ở Libya
Thị trường dầu đã cố gắng ổn định ở mức cao hơn vào tuần trước với dầu Brent tăng 2,23% trong tuần giao dịch đầu tiên của năm 2024. Căng thẳng ở Trung Đông và sự gián đoạn nguồn cung ở Libya đã thúc đẩy giá dầu. Mặc dù với sự cân bằng dầu khá thoải mái trong nửa đầu năm 2024, khả năng tăng giá đáng kể có thể bị hạn chế (giả sử không có leo thang ở Trung Đông).
Thị trường thoải mái hơn cũng được phản ánh qua giá bán chính thức (OSP) mới nhất của Saudi cho lượng hàng nhập khẩu trong tháng Hai. Sự cắt giảm đã được nhìn thấy trên diện rộng với dầu Arab Light hàng đầu ở châu Á đã giảm 2 USD/thùng MoM để giữ ở mức 1,50 USD/thùng so với mức chuẩn. Mức giảm lớn hơn thị trường mong đợi.
Sau khi các cuộc biểu tình tuần trước buộc Libya phải đóng cửa mỏ dầu Sharara (lớn nhất nước này), Tập đoàn Dầu khí Quốc gia Libya hiện đã tuyên bố tình trạng bất khả kháng tại mỏ này. Việc đóng cửa mỏ dầu đã khiến tổng sản lượng dầu của Libya giảm từ khoảng 1,2 triệu thùng/ngày xuống còn 981 nghìn thùng/ngày vào thứ Sáu. Theo S&P Global Commodity Insights, mỏ El-Feel gần đó có công suất 70 nghìn thùng/ngày cũng đã đóng cửa vào tuần trước.
Báo cáo định vị mới nhất cho thấy các nhà đầu cơ đã giảm vị thế mua ròng ICE Brent trong tuần báo cáo trước từ 29.532 lô xuống còn 169.843 lô tính đến thứ Ba tuần trước. Động thái này chủ yếu được thúc đẩy bởi các vị thế bán khống mới gia nhập thị trường, với tổng số lượng bán khống tăng thêm 28.578 lô trong tuần. Trong khi đó, các nhà đầu cơ cũng giảm vị thế mua ròng trên NYMEX WTI xuống 35.869 lô trong giai đoạn này xuống còn 89.330 lô. Mức giảm này cũng chủ yếu được thúc đẩy bởi các lệnh bán mới gia nhập thị trường. Tuy nhiên, với sự gia tăng giá mà chúng ta đã thấy kể từ thứ Ba, chúng ta có thể đã thấy một số giao dịch bán khống này đã được thực hiện.
Không có số lượng lớn trên lịch năng lượng trong tuần này. Ngoài các báo cáo tồn kho hàng tuần thông thường, EIA sẽ công bố Triển vọng năng lượng ngắn hạn mới nhất, bao gồm dự báo sản lượng dầu mới nhất của Mỹ cho năm 2024 và dự báo đầu tiên cho năm 2025. Tháng trước, EIA dự báo sản lượng năm 2024 của Mỹ sẽ tăng thêm khoảng 190 thùng/ngày đến 13,11 triệu thùng/ngày. Sản lượng của Mỹ đã tăng bất ngờ trong những tháng gần đây, điều này góp phần tạo nên điểm yếu chung trên thị trường dầu mỏ. Và sau đó vào thứ Sáu, Trung Quốc sẽ công bố loạt dữ liệu thương mại đầu tiên cho tháng 12, bao gồm cả nhập khẩu dầu.
Kim loại - Quặng sắt giảm do nhu cầu theo mùa yếu hơn
Quặng sắt kéo dài mức giảm trong ngày thứ hai liên tiếp vào thứ Sáu do nhu cầu yếu hơn, khiến giá ở Singapore giảm hơn 1% vào tuần trước. Quặng sắt là kim loại công nghiệp có thành quả tốt nhất trong năm ngoái với giá tăng khoảng 40 USD kể từ đầu tháng 8 trong bối cảnh lạc quan về sự phục hồi của Trung Quốc và hỗ trợ cho lĩnh vực bất động sản của nước này. Giá quặng sắt dự kiến sẽ tiếp tục biến động khi thị trường tiếp tục phản ứng với bất kỳ thay đổi chính sách nào từ Bắc Kinh với bất kỳ sự phục hồi nào về giá cả phụ thuộc vào kích thích kinh tế từ Trung Quốc. Rủi ro giảm giá cho năm 2024 là nếu hiệu ứng kích thích yếu hơn dự kiến. Nhu cầu tạm lắng theo mùa đã đẩy tồn kho quặng sắt tại cảng Trung Quốc lên mức cao nhất kể từ tuần kết thúc vào ngày 1 tháng 9 năm 2023. Tồn kho quặng sắt tại cảng Trung Quốc đã tăng 7 tuần liên tiếp, tăng 1,5 triệu tấn trong tuần trước lên 116 triệu tấn. Mặc dù vậy, trong lịch sử tồn kho vẫn ở mức thấp vào thời điểm này trong năm.
Theo dữ liệu từ Hiệp hội Sắt thép Trung Quốc (CISA), tồn kho thép tại các nhà máy thép lớn của Trung Quốc đã giảm xuống 12,4 triệu tấn vào cuối tháng 12, giảm 17,7% so với giữa tháng 12. Sản lượng thép thô tại các nhà máy lớn đã giảm 14% từ giữa tháng 12 xuống 1,67 triệu tấn/ngày vào cuối tháng 12, do một số nhà sản xuất thép lớn, bao gồm Baowu Steel Group, Shougang Group, HBIS Group và CITIC Pacific Special Steel Group đã tiến hành bảo trì trên nhiều nhà máy sản xuất. dòng trong kỳ.
Nông nghiệp – Sản lượng ca cao của Nigeria giảm
Hiệp hội Ca cao Quốc gia Nigeria dự kiến sản lượng ca cao trong nước năm 2023/24 sẽ giảm xuống 240 nghìn tấn, so với 270 nghìn tấn được báo cáo trong mùa trước. Người ta tin rằng những trận mưa lớn hơn bình thường đã làm hư hại cây ca cao và dẫn đến bùng phát bệnh đen quả, đồng thời gây lũ lụt ở một số bang sản xuất ca cao.
USDA công bố báo cáo doanh số xuất khẩu hàng tuần vào thứ Sáu cho thấy xuất khẩu ngũ cốc vẫn yếu trong tuần kết thúc vào ngày 28 tháng 12. Doanh số xuất khẩu ngô hàng tuần đạt 367,3 nghìn tấn, giảm so với 1.253,3 nghìn tấn một tuần trước. Đối với đậu nành, cơ quan này báo cáo doanh số xuất khẩu của Mỹ giảm xuống 202,2kt, thấp hơn mức 983,9kt một tuần trước. Tương tự, doanh số xuất khẩu Lúa mì Mỹ giảm xuống 135,9 nghìn tấn; so với 318kt một tuần trước.
Dữ liệu mới nhất của Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai (CFTC) cho thấy các nhà quản lý tiền đã tăng đặt cược giảm giá ròng đối với ngô CBOT thêm 19.700 lô trong tuần trước, khiến họ có vị thế bán ròng là 197.326 lô tính đến ngày 2 tháng 1. Tương tự, các nhà đầu cơ đã tăng lượng bán ròng lúa mì CBOT nhẹ thêm 718 lô lên 60.277 lô tính đến thứ Ba tuần trước. Trong khi đó, các nhà quản lý tiền tệ đã chuyển từ vị thế mua ròng 4.767 lô đậu nành CBOT sang vị thế thiếu ròng 11.629 lô - một động thái chủ yếu được thúc đẩy bởi những vị thế bán khống mới gia nhập thị trường.