Hàng hóa tuần này: Dầu chờ đợi quyết định của châu Âu về Nga; Vàng lấy tín hiệu từ Powell

Investing.com | 18/04/2022 12:59

Việc châu Âu phát tín hiệu về lệnh cấm đối với dầu của Nga có thể khiến giá dầu thô dao động trên 100 đô la / thùng trong tuần này.

Tăng trưởng quý đầu tiên của Trung Quốc cũng có thể cung cấp hỗ trợ thêm cho thị trường năng lượng, mặc dù các đợt khóa COVID lớn ở Thượng Hải tiếp tục làm gia tăng sự bất an ở nước tiêu thụ dầu lớn thứ hai trên thế giới.

Jeffrey Halley, nhà phân tích thị trường cấp cao của Úc và Châu Á – Thái Bình Dương tại sàn giao dịch trực tuyến OANDA cho biết: “Các hạn chế về vi rút trên khắp Trung Quốc đang đi sai hướng, ngay cả khi các trường hợp ở Hồng Kông đã giảm mạnh”.

"Các thị trường đã nhận thấy nhiều tác động ảnh hưởng đến sản xuất và thương mại từ việc đóng cửa ở Thượng Hải, và nếu những điều này bắt đầu lan rộng, bức tranh về Trung Quốc sẽ giảm đi đáng kể, ngay cả khi không có tác động hạ nguồn từ cuộc xâm lược Ukraine của Nga".

Tổng sản phẩm quốc nội của Trung Quốc tăng 4,8% trong quý đầu tiên, Cục Thống kê Quốc gia Trung Quốc cho biết hôm thứ Hai, tốc độ nhanh hơn mức tăng 4% được ghi nhận trong ba tháng cuối năm 2021 và mức mở rộng 4,6% được các nhà kinh tế dự đoán.
h2 Dầu mỏ và nỗi lo của Trung Quốc/h2

Tải ứng dụng

Tham gia cùng hàng triệu người dùng để luôn nắm bắt thông tin thị trường tài chính toàn cầu với Investing.com.

Tải Xuống Ngay

Mặc dù vậy, tâm lý người tiêu dùng đã giảm mạnh, chi phí sản xuất tăng cao và các chính sách COVID có nguy cơ tàn phá sản xuất và hậu cần của nền kinh tế số 2 thế giới. Cuối cùng, tất cả những điều này cũng sẽ ảnh hưởng đến các thị trường châu Á khác.

Dữ liệu cho thấy rằng Trung Quốc đã khởi đầu một năm tốt đẹp, nhưng khi quý 1 kết thúc, các sóng gió trở nên mạnh mẽ hơn. Thị trường bất động sản chậm lại, các hạn chế COVID mạnh hơn và cuộc xâm lược Ukraine đều đang đẩy giá năng lượng và hàng hóa cơ bản lên cao.

Ngân hàng trung ương của Bắc Kinh, trong khi đó, vẫn có ý định xóa bỏ các lĩnh vực của nền kinh tế, làm tăng thêm sức nặng đối với tăng trưởng của Trung Quốc. Halley cho biết: “Điều duy nhất còn thiếu là sự gia tăng của lạm phát”, Halley nói.

Tất nhiên, cân bằng những lo ngại trên mặt tích cực là các dấu hiệu cho thấy Liên minh châu Âu đang chịu áp lực ngày càng tăng trong ngày nhằm tăng cường các biện pháp trừng phạt đặc biệt ảnh hưởng đến dầu mỏ và khí đốt trong bối cảnh cuộc khủng hoảng ngày càng sâu sắc ở Ukraine.

Kazuhiko Saito, nhà phân tích trưởng của Fujitomi Securities Co Ltd, cho biết: “Thị trường dầu có thể sẽ tiếp tục xu hướng tăng trong tuần này với nguồn cung bổ sung hạn chế đến từ các nhà sản xuất dầu lớn để bù đắp dòng chảy giảm từ Nga”. Ông ấy nói thêm:

"Giá dầu của Mỹ tăng vọt cũng là nguyên nhân dẫn đến đợt phục hồi gần đây do kỳ vọng ngày càng tăng rằng (thị trường) xăng dầu Hoa Kỳ sẽ thắt chặt hơn do nhu cầu xuất khẩu sang châu Âu ngày càng tăng".
h2 Dầu mỏ và căng thẳng EU-Nga/h2
Các chính phủ EU cho biết tuần trước, ban điều hành của khối đang soạn thảo các đề xuất cấm dầu thô của Nga, mặc dù các nhà ngoại giao cho biết Đức không tích cực ủng hộ lệnh cấm vận tức thời theo kiểu Mỹ.

Nhưng những bình luận đó được đưa ra trước khi căng thẳng gia tăng trong cuộc khủng hoảng Ukraine vào cuối tuần qua, khi các binh sĩ Ukraine phản đối tối hậu thư của Nga về việc hạ vũ khí vào ngày Chủ nhật tại cảng Mariupol.

Moscow, gọi các hành động của mình ở Ukraine là một "hoạt động đặc biệt", cho biết các lực lượng của họ đã gần như chiếm giữ hoàn toàn thành phố, không có dấu hiệu ngừng bắn.

Cơ quan Năng lượng Quốc tế đã cảnh báo rằng khoảng 3 triệu thùng dầu hàng ngày của Nga có thể bị đóng cửa từ tháng 5 trở đi do các lệnh trừng phạt hoặc người mua tự nguyện tránh xa hàng hóa của Nga.

Hãng thông tấn Interfax hôm thứ Sáu đưa tin, sản lượng dầu của Nga tiếp tục sụt giảm trong tháng 4, giảm 7,5% trong nửa đầu tháng kể từ tháng 3.

Khi giao dịch trong tuần mở cửa tại Châu Á, tiêu chuẩn dầu thô toàn cầu Brent đã tăng 3 cent, tương đương 0,03% lên 106,41 USD / thùng vào lúc 2:18 chiều tại Singapore (2:18 AM New York). Nó đã đạt mức cao nhất trong phiên là 108 đô la trước đó.

Trước kỳ nghỉ lễ Thứ Sáu Tuần Thánh, Brent đã giải quyết giao dịch hôm thứ Năm ở mức 111,70 đô la, tăng 8,7% trong tuần, sau khi thua lỗ liên tiếp khiến nó giảm 13% so với hai tuần trước.

Điểm chuẩn dầu thô Mỹ giao dịch tại New York WTI, đã tăng 5 xu, tương đương 0,04%, ở mức 111,75 đô la. Tuần trước, WTI đã tăng 8,8%, sau khi giảm 13% so với hai tuần trước đó.

Sunil Kumar Dixit, chiến lược gia kỹ thuật trưởng tại skcharting.com, cho biết, tiêu chuẩn dầu thô của Mỹ có thể tăng lên 119 USD trong tuần tới nếu đà tăng của nó không bị phá vỡ.

“WTI đã đạt được con số khổng lồ 14 đô la từ mức thấp nhất trước đó là 92,90 đô la”, Dixit lưu ý, đồng thời cho biết thêm rằng động lượng tăng giá của nó được thiết lập thêm bởi RSI, hoặc Chỉ báo sức mạnh tương đối, ở mức 62 và ngẫu nhiên ở mức 55/48.

“Sang tuần mới, giá có khả năng sẽ giữ vững, miễn là mức Fibonacci 38,2% là 104,50 đô la vẫn còn nguyên dưới dạng hỗ trợ và cuộc biểu tình nhằm đạt mức 110 - 112 đô la ban đầu, có thể được mở rộng lên 114 - 116 đô la hoặc thậm chí là $119”.

Mặt khác, việc giảm xuống dưới $105 có thể gây khó khăn cho dầu thô Mỹ.

Dixit cảnh báo: “Nếu 104,50 đô la bị phá vỡ trên đường đi xuống, một đợt trượt giá nữa xuống mức Fibonacci 50% là 96,50 đô la có thể đến khá nhanh”, Dixit cảnh báo.
h2 Vàng và Powell/h2
Các nhà giao dịch vàng và các nơi trú ẩn an toàn khác đang chờ nhận xét vào thứ Năm từ Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Jerome Powell tại lần xuất hiện trước công chúng của ngân hàng trung ương trước ngày đưa ra quyết định lãi suất vào 3-4 tháng 5.

Powell sẽ phát biểu tại cuộc họp mùa xuân của Quỹ Tiền tệ Quốc tế vào thứ Năm và sau đó trong ngày ông sẽ tham gia một cuộc thảo luận của ban hội thẩm về nền kinh tế toàn cầu cùng với Chủ tịch Ngân hàng Trung ương Châu Âu Christine Lagarde và các nhà hoạch định chính sách của ngân hàng trung ương khác.

Fed tăng lãi suất thêm một phần tư điểm phần trăm tại cuộc họp vào tháng 3 và kể từ đó đã đánh dấu một động thái nửa điểm khác vào tháng Năm.

Nhiều nhà phân tích và nhà đầu tư Phố Wall tin rằng Fed đã không hành động đủ nhanh để chống lại lạm phát cao và {{frl || hiện đang dự đoán các đợt tăng lãi suất mạnh mẽ hơn}} khi ngân hàng trung ương bắt kịp các động thái để giải quyết lạm phát.

Dữ liệu tuần trước cho thấy chỉ số giá tiêu dùng Hoa Kỳ đã tăng 8,5% trong năm tính đến tháng 3, mức tăng hàng năm nhanh nhất kể từ năm 1981.

Một số quan chức Fed khác cũng lên kế hoạch xuất hiện trong tuần, bao gồm Chủ tịch Fed St. Louis James Bullard, Chủ tịch Fed Chicago Charles Evans và Thống đốc Fed San Francisco Mary Daly.

Hợp đồng vàng giao sau tháng trước trên sàn Comex của New York tháng Sáu, tăng 12,10 đô la, tương đương 0,6%, ở mức 1.987 đô la / oz. Vào thứ Năm, hợp đồng vàng tương lai chuẩn của Mỹ đóng cửa ở mức $1,974,90, tăng 1,7% vào tuần trước, để thêm vào mức tăng 1,2% của tuần trước.

Thống đốc Fed và Phó Chủ tịch sắp giữ chức Lael Brainard hôm thứ Ba cho biết ngân hàng trung ương đã không do dự khi sử dụng các đợt tăng lãi suất mạnh để kiểm soát lạm phát.

Thêm vào giọng điệu diều hâu là biên bản cuộc họp của FOMC từ tháng 3, được công bố vào thứ Tư, cho biết hầu hết các thành viên của ủy ban đều đồng ý với việc tăng “một hoặc hai” lần mức tăng 50 điểm cơ bản trong các cuộc họp sắp tới.

Tiếp theo đó, nhà hoạch định chính sách hiếu chiến nhất của Fed, James Bullard, cho biết lãi suất phải vi phạm mục tiêu thông thường của ngân hàng trung ương và tăng cao tới 3,5% vào cuối năm nay để ngăn chặn lạm phát tăng gấp đôi tốc độ đó.

Bullard, Chủ tịch Fed St. Louis, cho biết trong các bình luận được đưa ra hôm thứ Năm: “Tôi muốn thấy lãi suất huy động vốn của Fed tăng lên 3,5% vào nửa cuối năm 2022”.

Sau khi cắt giảm lãi suất xuống gần bằng 0 ở đỉnh điểm bùng phát COVID-19, Ủy ban Thị trường mở Liên bang hoạch định chính sách của Fed, hay FOMC, đã phê duyệt đợt tăng lãi suất đầu tiên trong thời đại đại dịch vào ngày 16 tháng 3, tăng lãi suất lên 25 điểm cơ bản, hoặc một phần tư điểm.

Nhiều thành viên FOMC đã kết luận rằng việc tăng giá này là quá khó để kiềm chế lạm phát phi mã ở mức cao nhất trong 40 năm và rằng có thể cần phải tăng mạnh hơn 50 điểm cơ bản trong tương lai. Ngân hàng trung ương cũng đang xem xét có tới 7 lần điều chỉnh lãi suất trong cả năm nay.

Bullard cho biết Fed đã đi sau trong cuộc chiến chống lạm phát và cần phải tăng lãi suất thêm 3 điểm phần trăm nữa trước khi kết thúc năm.

Tốc độ mà ông đề xuất ngụ ý rằng Fed nên bắt tay vào tăng 50 điểm cơ bản, hoặc nửa điểm, tại mỗi cuộc họp trong số sáu cuộc họp còn lại trong năm. Mục tiêu lạm phát điển hình của Fed chỉ là 2% một năm.

Dixit của skcharting.com, người theo dõi giá vàng giao ngay, cho biết tuần tới gợi ý điểm mấu chốt cho kim loại màu vàng.

“RSI và stochastics đang hỗ trợ cho đà tăng đang diễn ra, vốn cần những người mua quyết định ở mức trên $1,980 cho chặng tiếp theo lên đến $2,001 và $2,015”.

Nhưng bản thân mức đóng cửa yếu hơn vào thứ Năm cũng có thể gây ra một số hành động đi ngang, ông cảnh báo.

“Khi thị trường mở cửa trở lại cho các phiên châu Á và châu Âu vào thứ Hai, có thể có một động thái giảm để kiểm tra lại 1.959 đô la có thể kích hoạt điều chỉnh ngắn hạn xuống 1.932 đô la”.

Ông nói thêm, việc không giữ được trên 1.932 đô la có thể đẩy vàng xuống sâu hơn, về mức 1.890 đô la, đặc biệt là trong môi trường lợi suất trái phiếu Mỹ tăng mạnh.

“Các nhà giao dịch cần phải thận trọng về lợi suất 10 năm và 30 năm sắp đạt mức cao nhất trong nhiều năm do lo ngại về suy thoái”, Dixit nói. “Những trái phiếu này giống như con dao hai lưỡi có thể vừa có lợi vừa có thể hủy hoại vàng, vì chúng thúc đẩy rủi ro lạm phát nhiều hơn cho đến khi đô la bắt đầu tăng để kích hoạt đợt bán tháo”.

Tuyên bố từ chối trách nhiệm: Barani Krishnan sử dụng một loạt các quan điểm bên ngoài của riêng mình để mang lại sự đa dạng cho phân tích của mình về bất kỳ thị trường nào. Đối với sự trung lập, đôi khi ông đưa ra những quan điểm trái ngược và những biến số của thị trường. Ông không nắm giữ các vị thế trong hàng hóa và chứng khoán mà ông viết về

Được viết bởi: Investing.com