Các công ty dầu hiện đang hấp dẫn nhà đầu tư khi nhu cầu năng lượng tăng vọt
Investing.com | 01/11/2021 09:26
Báo cáo thu nhập mới nhất từ các công ty dầu lớn nhất thế giới đã gửi một tín hiệu khá bất thường cho các nhà đầu tư. Các chuyên gia dầu mỏ không quan tâm đến việc chi tiêu nhiều hơn vào việc mở rộng công suất để đáp ứng nhu cầu năng lượng tăng cao sau cú sốc COVID-19. Thay vào đó, họ có kế hoạch trả lại nhiều tiền mặt hơn cho những cổ đông kiên nhẫn chờ đợi sự thay đổi vận may của họ.
Thông điệp đó đã được thể hiện rõ ràng bởi hai công ty dầu mỏ lớn nhất của Hoa Kỳ, Exxon Mobil (NYSE: XOM) và Chevron (NYSE: NYSE: CVX), cũng như công ty khổng lồ của Châu Âu là Royal Dutch Shell (NYSE: RDSa). Chi tiêu đầu tư sẽ tăng vào năm tới, các siêu công ty năng lượng cho biết, nhưng mức tăng này xuất phát từ cơ sở đặc biệt thấp của năm 2021 và trong khuôn khổ được thiết lập trước khi giá nhiên liệu hóa thạch tăng gần đây.
Hướng đi mới đó là tin tuyệt vời cho các nhà đầu tư đặt cược vào sự thay đổi của ngành trong thời kỳ cao điểm của đại dịch khi giá dầu đột ngột sụp đổ buộc một số nhà sản xuất này phải cắt giảm cổ tức và tạm dừng kế hoạch mua lại cổ phiếu của họ. Trong khoảng thời gian đó, họ đã vay nặng lãi để trả cổ tức.
Giá dầu thô của Mỹ đạt mức 80 USD / thùng trong tháng này, lần đầu tiên kể từ năm 2014 - khi nhu cầu tăng mạnh trở lại từ sự giảm tốc do COVID-19 gây ra. Nhu cầu năng lượng toàn cầu đang phục hồi nhanh hơn dự đoán và sản lượng dầu toàn cầu, mặc dù vẫn tăng, nhưng đang phải vật lộn để bắt kịp với sự gia tăng tiêu thụ.
h2 Cổ phiếu dầu đang tăng giá/h2
Tải ứng dụng
Quỹ chỉ số năng lượng Vanguard ETF (NYSE: VDE) - có 10 cổ phiếu nắm giữ hàng đầu bao gồm Exxon và Chevron - tăng hơn 55% trong năm.
Quỹ này đang vượt trội so với S&P 500, vốn đã tăng 22% trong cùng thời kỳ. Hiệu suất này đã được hỗ trợ bởi những lợi ích đáng kể.
Vào thứ Sáu, báo cáo thu nhập quý 3 năm 2021 của Chevron cho thấy hãng đã tạo ra dòng tiền tự do lớn nhất trong lịch sử 142 năm trong quý thứ ba. Công ty có trụ sở tại San Ramon, California nói với các nhà đầu tư rằng họ dự định giữ mức chi tiêu vốn thấp hơn 20% so với mức trước COVID trong năm tới đồng thời tăng hoạt động mua lại cổ phiếu. Theo Giám đốc Tài chính Pierre Breber, ngân sách vốn năm 2022 sẽ ở mức thấp trong khoảng 15 tỷ đến 17 tỷ USD, theo Giám đốc Tài chính Pierre Breber, thấp hơn khoảng 60% so với mức năm 2014. Trong cuộc gọi hội nghị hôm thứ Sáu với các nhà phân tích, ông nói:
“Theo thời gian, phần lớn lượng tiền mặt dư thừa sẽ trả lại cho các cổ đông dưới hình thức cổ tức cao hơn và việc mua lại cũng tích cực hơn”.
Cổ phiếu đóng cửa ở mức $114,49 vào cuối tuần giao dịch. Chevron trả cổ tức hàng quý là 1,34 đô la một cổ phiếu, mang lại lợi suất hàng năm khoảng 4,74%.
Exxon đã tăng cổ tức hàng quý của mình vào thứ Tư thêm 1 xu, mức tăng đầu tiên kể từ năm 2019.
Trong quý thứ ba báo cáo thu nhập vào thứ Sáu, công ty có trụ sở tại Irving, Texas đã báo cáo rằng họ đã tạo ra 12 tỷ đô la tiền mặt từ các hoạt động. XOM trả cổ tức hàng quý là 0,88 đô la một cổ phiếu với lợi suất hàng năm là 5,47%.
Theo Giám đốc điều hành Darren Woods của Exxon: “Dòng tiền tự do nhiều hơn mức chi trả cổ tức và 4 tỷ đô la giảm nợ”.
“Với những tiến bộ đã đạt được trong việc khôi phục sức mạnh của bảng cân đối kế toán, tuần này chúng tôi đã công bố mức tăng cổ tức duy trì hàng năm trong 39 năm liên tiếp”.
Trong số các công ty lớn về dầu mỏ, Exxon là lựa chọn ưa thích của các nhà phân tích tại Goldman Sachs, những người xem tỷ suất cổ tức của cổ phiếu, cao nhất trong số các công ty lớn của Hoa Kỳ, vì “bị định giá sai so với dòng tiền tự do bền vững”.
Theo một ghi chú gần đây của Goldman:
"Chúng tôi tin rằng cơ sở tài sản khác biệt, khi kết hợp với quan điểm dầu mỏ mang tính xây dựng của chúng tôi, sẽ thúc đẩy các điều chỉnh tích cực về thu nhập".
Exxon đóng cửa ở mức 64,47 đô la vào thứ Sáu, thấp hơn mục tiêu trong 12 tháng của Goldman là 68 đô la.
Kết luận
Cổ phiếu của các công ty dầu mỏ lớn tiếp tục duy trì sức hấp dẫn khi nhu cầu năng lượng phục hồi mạnh sau khi bị ảnh hưởng nặng nề bởi COVID. Thu nhập mới nhất của các công ty cho thấy rằng các nhà đầu tư vào những cổ phiếu này sẽ được thưởng hậu hĩnh thông qua việc tăng cổ tức và mua lại cổ phiếu.
Giao dịch các công cụ tài chính và/hoặc tiền điện tử tiềm ẩn mức độ rủi ro cao, bao gồm rủi ro mất một phần hoặc toàn bộ vốn đầu tư, và có thể không phù hợp với mọi nhà đầu tư. Giá cả tiền điện tử có độ biến động mạnh và có thể chịu tác động từ các yếu tố bên ngoài như các sự kiện tài chính, pháp lý hoặc chính trị. Việc giao dịch theo mức ký quỹ gia tăng rủi ro tài chính.
Trước khi quyết định giao dịch công cụ tài chính hoặc tiền điện tử, bạn cần nắm toàn bộ thông tin về rủi ro và chi phí đi kèm với việc giao dịch trên các thị trường tài chính, thận trọng cân nhắc đối tượng đầu tư, mức độ kinh nghiệm, khẩu vị rủi ro và xin tư vấn chuyên môn nếu cần.
Fusion Media xin nhắc bạn rằng dữ liệu có trên trang web này không nhất thiết là theo thời gian thực hay chính xác. Dữ liệu và giá cả trên trang web không nhất thiết là thông tin do bất kỳ thị trường hay sở giao dịch nào cung cấp, nhưng có thể được cung cấp bởi các nhà tạo lập thị trường, vì vậy, giá cả có thể không chính xác và có khả năng khác với mức giá thực tế tại bất kỳ thị trường nào, điều này có nghĩa các mức giá chỉ là minh họa và không phù hợp cho mục đích giao dịch. Fusion Media và bất kỳ nhà cung cấp dữ liệu nào có trên trang web này đều không chấp nhận bất cứ nghĩa vụ nào trước bất kỳ tổn thất hay thiệt hại nào xảy ra từ kết quả giao dịch của bạn, hoặc trước việc bạn dựa vào thông tin có trong trang web này.
Bạn không được phép sử dụng, lưu trữ, sao chép, hiển thị, sửa đổi, truyền hay phân phối dữ liệu có trên trang web này và chưa nhận được sự cho phép rõ ràng bằng văn bản của Fusion Media và/hoặc nhà cung cấp. Tất cả các quyền sở hữu trí tuệ đều được bảo hộ bởi các nhà cung cấp và/hoặc sở giao dịch cung cấp dữ liệu có trên trang web này.
Fusion Media có thể nhận thù lao từ các đơn vị quảng cáo xuất hiện trên trang web, dựa trên tương tác của bạn với các quảng cáo hoặc đơn vị quảng cáo đó.